Аналитика
Форекс прогноз на неделю

Форекс прогноз на неделю 22 05 2017 г 26 05 2017 г


Aналитика и прогноз Олега Белова,

на основании данных волнового и технического анализа (olegl@maximarkets.ru)

Недельный прогноз рынка публикуется на сайте в воскресенье, до 23:00 по Московскому времени! Откройте реальный счет в MaxiMarkets и смотрите недельные прогнозы на Первом онлайн-ТВ для трейдеров на русском языке!

  Предыдущий прогноз   История прогнозов   Форекс прогноз на неделю   История прогнозов  


Аналитический прогноз и недельный обзор рынка Форекс
от главного аналитика компании MaxiMarkets Владимира Сивашова
(vladimir@maximarkets.ru)

Евро\доллар: Итоги прошлой недели и прогноз на предстоящий период.


Прошедшая неделя стала катастрофической для американского доллара, который значительно ослаб против большинства валют. Курс евро/доллар укрепился почти на триста пунктов и преодолел уровень 1.1200, впервые с ноября 2016 года.

Главной причиной падения американской валюты остается большой политический скандал с участием Дональда Трампа. Ситуация накалилась до предела, некоторые политики и СМИ в открытую призывают к импичменту президента. Пока сложно предположить, насколько реальна вероятность отставки и насколько она может повлиять на рынки. За последние пятьдесят лет в истории США дважды случались ситуации, когда действующий президент был вынужден уйти со своего поста раньше срока. В обоих случаях, фондовые рынки реагировали обвалом, так что текущая ситуация уже сейчас может привести к высокой волатильности на ожиданиях развязки. По мнению многих специалистов, политический скандал в Вашингтоне не повлияет на решения Федерального Резерва, который заявил об ужесточении кредитно-денежной политики и запланировал тройное повышение ставки в текущем году.

Представитель ФРС Лоретта Местер заявила в четверг, что волатильность на финансовых рынках никак не повлияет на прогнозы относительно перспектив экономического роста. Однако регулятор столкнулся в последнее время с другими проблемами чисто экономического характера. Рост индекса потребительских цен в последние два месяца замедлился, и достижение целевого показателя ФРС в 2% оказалось под угрозой. Вероятность повышения процентной ставки на ближайшем заседании в июне снизилась до 60% по сравнению с 90% несколькими неделями ранее.

Другие ключевые фундаментальные показатели после снижения в первом квартале 2017 года близки к восстановлению. По крайней мере, в этом пытаются убедить себя представители ФРС. В любом случае, снижение котировок доллара позволит возобновиться росту инфляции в США.

Если за оставшиеся до заседания ФРС две недели не произойдет ничего экстраординарного, по нашему мнению, регулятор повысит процентную ставку. ФРС будет придерживаться своей политики нормализации ставок и не захочет, чтобы политические скандалы вокруг президента влияли на решения американского регулятора.

Ситуация в Еврозоне на данный момент полностью противоположна сложившейся в США. Снижение политических рисков, рост большинства экономических индикаторов и повышение оптимизма инвесторов и трейдеров в отношении Еврозоны играют на руку котировкам евро. Инфляция пока не достигает целевого показателя ЕЦБ, однако индекс потребительских цен укрепляется, а сильные данные по балансу торговых операций также поддерживают евро. Ожидается, что на ближайшем заседании ЕЦБ в июне, регулятор изменит риторику сопроводительного замечания на более жесткую.

В нашем прогнозе на предстоящую неделю предполагаем дальнейший рост курса евро/доллар на фоне продолжающегося политического конфликта в США. Ожидаем роста пары к уровням сопротивления 1.1215, 1.1225, 1.1240, 1.1270 и 1.1300.


Фунт/доллар: итоги прошлой недели и прогноз на предстоящий период.


Как мы и предполагали перед началом прошлой недели, курс пары фунт/доллар достиг ключевого сопротивления 1.3000, после чего резко развернулся и стремительно снизился ниже отметки 1.2900. Единственное, чего мы не предвидели, это такого же быстрого восстановления обратно к уровню 1.3000.

Слабость американского доллара на фоне политического скандала и снижения вероятности повышения ставки на заседании ФРС в июне, стали главной причиной укрепления пары. Впрочем, в восходящем ралли есть и заслуга британской валюты. Потребительская инфляция в Великобритании продолжила рост и в апрельских данных, а уровень безработицы снизился до сорокалетних минимумов. Кроме этого, розничные продажи росли темпами, в два раза превышающими прогнозировавшиеся. Если бы не снижение средней заработной платы, ситуацию в Великобритании можно было бы назвать безоблачной.

Тем не менее, нельзя забывать о позиции Банка Англии, который уверенно продолжает занимать мягкую позицию в отношении дальнейшей монетарной политики. И снижение темпов роста средней заработной платы, которое приведет к дальнейшему снижению потребительской активности, подтверждает правоту этой позиции.

Рост индекса потребительских цен Марк Карни связал со значительным падением курса британского фунта после голосования за Brexit. Как и в любой аналитике по британскому фунту в последнее время, нельзя не упомянуть Brexit более подробно. По сообщениям местной прессы, переговоры по выходу Великобритании из Евросоюза начнутся 19 июня. Процесс переговоров будет разделен на четыре этапа, каждый из которых будет сосредоточен на одной из ключевых проблем.

Основные сложности уже сейчас будут заключены вокруг нового торгового соглашения между Великобританией и ЕС. Официальный Лондон хочет заключить такое соглашение как можно быстрее, чтобы не потерять доступ к европейскому рынку после отделения. Евросоюз, в свою очередь, заявил о сложности и длительности подобных сделок, призывая Великобританию не рассчитывать на быстрое и легкое соглашение. К началу переговоров в Великобритании уже пройдут парламентские выборы, на которых консерваторы, скорее всего, одержат убедительную победу. Однако, отстранив Терезу Мэй от официальных переговоров по Brexit, Евросоюз смог лишить Великобританию возможных преимуществ при диалоге. Трейдерам нужно быть готовым к росту неопределенности и напряженности с началом переговоров, что неизбежно приведет к росту волатильности британской валюты. Пока же ожидания начала процесса уже в течение длительного времени сдерживают курс пары фунт/доллар от роста выше отметки 1.3000.

В нашем прогнозе на предстоящую неделю предполагаем рост котировок пары фунт/доллар к уровню сопротивления 1.3050, после чего ожидаем разворота и снижения к поддержкам 1.3030, 1.3000, 1.2970, 1.2940 и 1.2910.


Золото: итоги прошлой недели и прогноз на предстоящий период.


Прошедшая неделя стала весьма успешной для золота, которое резко выросло после флетовой торговли последних двух недель и достигло нового максимума на уровне 1265 долларов за тройскую унцию.

Пресловутый политический скандал с участием Дональда Трампа стал главной причиной роста котировок золота. В течение нескольких дней металл укрепился практически на 3%. По сообщениям СМИ Трамп потребовал от бывшего главы ФБР прекратить судебное дело против одного из чиновников, который обвинялся в связях с Россией. Важно отметить, что эти данные появились сразу после того, как Трамп уволил со своего поста главу ФБР Коми. Многие сразу провели параллель со знаменитым Уотергейтским скандалом, который закончился импичментом действующего президента США.

Остается открытым вопрос, насколько реальна сейчас вероятность отставки Дональда Трампа, но золото в любом случае, будет продолжать получать поддержку от этого события в ближайшее время. Дополнительным фактором роста спроса на золото стала падающая доходность государственных облигаций США.

Замедление американской экономики, низкий темп роста инфляции, падение индекса доллара к многомесячному минимуму – все это приводит к росту котировок золота.

Судя по сохраняющейся динамике, в ближайшей перспективе золото имеет хорошие шансы на укрепление к ключевому уровню сопротивления 1300 долларов за унцию. В пользу этого говорит и ожидающийся рост спроса на физическое золото со стороны Индии, где начинается свадебный сезон.

В нашем прогнозе на предстоящую неделю предполагаем рост золота к уровням сопротивления 1260, 1263, 1270, 1285 и 1300 долларов за тройскую унцию металла.


Нефть: итоги прошлой недели и прогноз на предстоящий период.


Нефть марки WTI укрепилась более чем на 5% на прошедшей неделе и преодолела ключевой уровень сопротивления 50.00 долларов за баррель.

Несмотря на очередное увеличение количества активных буровых установок по данным Baker Hughes и продолжающийся рост добычи сланцевой нефти в США, эти данные отступили на второй план на фоне ожидающегося продления странами ОПЕК и остальными экспортерами соглашения о сокращении производства сырья.

Трейдеры по нефти не сомневаются в том, что договор будет продлен 25 мая, вопрос лишь в сроках действия соглашения и в объемах дальнейшего снижения добычи. ОПЕК удалось заручиться согласием двух основных игроков на рынке нефти – России и Саудовской Аравии. В начале предыдущей недели министры энергетики этих стран выпустили совместное заявление, в котором призвали к продлению соглашения на девять месяцев.

Если в конце недели ОПЕК сможет убедить остальных участников продлить договор дольше, чем на второе полугодие, это станет большой победой руководства картеля, которая позволит котировкам WTI вырасти к уровням 53.00 - 54.00 доллара за баррель. Рост запасов нефти по данным Американского института нефти на прошлой неделе не смог противостоять росту цен. Судя по всему, фундаментальные показатели отходят на второй план, как минимум до конца текущей недели.

Главным фактором влияния на ценовую динамику будут оставаться комментарии и слухи по поводу предстоящего заседания ОПЕК.

В нашем прогнозе на текущую неделю предполагаем высокую волатильность по нефти WTI и рост котировок к уровням сопротивления 51.00, 51.25, 51.40 и 51.75 долларов за баррель.




Экономическая статистика следующей недели.


В макроэкономической статистике, выходящей на следующей неделе, можно выделить следующие показатели
:


Понедельник


В понедельник Япония опубликует общее и скорректированное сальдо торгового баланса и индекс совпадающих индикаторов.

В Великобритании выйдет индекс цен на жилье от Rightmove.

В США будет обнародован индекс национальной активности ФРБ Чикаго.

В Австралии состоится выступление заместителя главы Резервного Банка Австралии Деббеля.


Вторник


На азиатской сессии вторника Япония представит индекс активности во всех отраслях. В блоке макроэкономической статистики из ЕврозоныГермания опубликует данные роста ВВП за первый квартал текущего года, индекс деловой активности в секторе услуг и производственном за май, а также индексы делового оптимизма и экономических ожиданий от IFO.

Швейцария представит торговый баланс за апрель, а Франция индексы деловой активности в промышленном секторе и секторе услуг.

В Великобритании пройдет слушание отчета по инфляции и выйдут данные по чистым заимствованиям государственного сектора в апреле.

И, наконец, Еврозона также представит индексы деловой активности в секторе услуг и производственном секторе от Markit.

В США будут опубликованы показатели по продажам новых домов и аналогичные индексы PMI в секторе услуг и промышленном секторе. Американский институт нефти представит традиционный отчет о запасах нефти.


Среда


Ночью в среду Новая Зеландия опубликует данные торгового баланса в месячном и годовом исчислениях.

Австралия представит индекс опережающих экономических индикаторов от Westpac.

В Японии состоится выступление главы Банка Японии Хирохико Куроды.

Швейцария обнародует показатели промышленного производства за первый квартал текущего года.

В Канаде пройдет заседание Банка Канады, результатом которого станут решение по процентной ставке и сопроводительное заявление регулятора.

В США будет опубликован протокол заседания Комитета по открытым рынкам США FOMC, состоявшееся две недели назад. Кроме этого, в США выйдет данные продаж на вторичном рынке жилья. Управление энергетической информации опубликует еженедельные данные по запасам нефти и нефтепродуктов. И, наконец, поздно ночью состоится выступление представителя ФРС Каплана.


Четверг


Япония представит объемы иностранных инвестиций в японские акции и местных инвестиций в иностранные облигации.

В Новой Зеландии пройдет публикация предварительного бюджета на следующий год.

В Великобритании будут опубликованы уточненные данные по валовому внутреннему продукту за первый квартал текущего года, а также индекс активности в секторе услуг.

США представит число первичных и повторных заявок по безработице и общий объем коммерческих инвестиций за первый квартал 2017 года. Управление энергетической информации США опубликует данные по изменениям объема запасов природного газа.


Пятница


Япония опубликует национальный индекс потребительских цен и уровень цен на корпоративные услуги. В США выйдет ценовой индекс ВВП за первый квартал текущего года, объем заказов на товары длительного пользования и квартальный индекс расходов на личное потребление.

В этот же день состоится выступление представителя ФРС Булларда и будет опубликован традиционный отчет Baker Hughes по активным нефтяным платформам в США.




Представленные прогнозы, это результат аналитической оценки ситуации на валютном рынке. Графики и комментарии к прогнозам, ни в коем случае, не являются рекомендациями клиентам для открытия сделок и представлены только, как аналитический и сравнительный материал при разработке трейдерами собственных прогнозов. Компания не несёт никакой ответственности, ни в какой форме, за возможные убытки или иные виды ущерба клиентов, прямые или косвенные, которые могут возникнуть в случае использования прогнозов, представленных на нашем сайте. Трейдеры самостоятельно несут полную ответственность за результаты своей работы.




 
finversia finversia vesti certificate_arb arbr bankir bdm


Каждое воскресенье на сайте MaxiMarkets в одноименном разделе появляется прогноз Форекс на неделю. Вся информация подготовлена аналитическим отделом компании на основании данных технического и волнового анализа. Аналитика Форекс на неделю представлена в виде видеосюжета и текстовой – более обширной – версии. Кроме того, у всех трейдеров MaxiMarkets есть возможность подключить подписку на прогноз валют на неделю и получать информацию на свою электронную почту еще до ее появления в открытом доступе на сайте.

В прогноз валют на неделю входит обзор динамики валютной пары евро/доллар на прошлой неделе, а также заключения по британской валюте за прошедшие семь дней, прогноз доллара, прогноз по фунту, прогноз евро и экономическая статистика предстоящей недели. Последняя представляет собой полный список всех значимых для движений рынка мировых событий, в том числе публикация отчетов, данные по ВВП, режим работы рынка в праздничные дни, протоколы заседаний и выступление глав национальных банков.

Динамика по основным валютам (пара евро/доллар, фунт/доллар) традиционно является самым ожидаемым материалом и востребована среди трейдеров, независимо от опыта и времени присутствия на рынке. Каждой из этих пар посвящена отдельная закладка. Обзор за прошедшую неделю необходим для того, чтобы сравнить ожидания и реально происходящие на рынках изменения. Отдельное видео и подробное описание посвящено индексу доллара (US Dollar Index). Здесь же Вы найдете графики для долгосрочного анализа.

Стоит отметить, что все опубликованные на сайте данные представляют из себя аналитический материал и не являются прямой рекомендацией к открытию сделок. Взяв их за основу, трейдеры могут убедиться в правильном направлении открытия сделок или пересмотреть свои торговые решения, а также заняться разработкой торговой стратегии на ближайшее время. В то же время, чтобы получать готовые торговые сигналы, достаточно пройти регистрацию на сайте и получить доступ к платформе – сигналы будут всплывать автоматически. Сигналы также могут приходить в формате sms–сообщений на Ваш телефон. Подробности подключения этой услуги расскажет специалист компании MaxiMarkets.

Не забудьте, что все новости и прогнозы рынка Вы всегда можете увидеть и в прямом эфире. Собственный канал MaxiMarkets TV вещает онлайн с понедельника по четверг.